[support-1]

Gap trading เป็นกระบวนการที่ธรรมดาและเรียบง่ายในการซื้อหรือขายหุ้น โดยเฉพาะเมื่อพบว่าเจอหุ้นที่มีการกระโดดของราคาจากราคาปิดของแท่งก่อนหน้า ต้องดูราคาเปิดของชั่วโมงแรกเพื่อวิเคราะห์กรอบการ เทรด การเพิ่มขึ้นของราคาเหนือกรอบนั้นให้สัญญาณซื้อ ขณะที่ต่ํากว่าจะให้สัญญาณขาย

Gap คืออะไร?

Gap คือการเปลี่ยนแปลงของราคาระหว่างราคาปิดและราคาเปิดของ 2 ช่วงเวลา แม้ว่าการวิเคราะห์ทาง เทคนิคจะแบ่งรูปแบบของ GAP ไว้สี่แบบคือ Common, Breakaway, Continuation และ Exhaustion ซึ่ง รูปแบบเหล่านี้จะเกิดขึ้นหลังจากรูปแบบเกิดขึ้นแล้ว นั่นคือ ความต่างระหว่างรูปแบบ gap จะให้รูปแบบ การเคลื่อนไหวแตกต่างกัน แม้ว่าการจัดรูปแบบนี้จะเป็นประโยชน์สําหรับระยะยาวของหุ้น มันให้แนวทางในการเทรด

สําหรับการเทรด เราแบ่งประเภทของ Gap ไว้ 4 รูปแบบดังนี้ :

Full Gap Up เกิดขึ้นเมื่อราคาเปิดนั้นสูงกว่าราคาปิดช่วงเวลาก่อนหน้า

ในกราฟข้างล่างสําหรับหุ้น Cisco (CSCO) ราคาเปิดสําหรับวันที่ 2 มิถุนายน บอกว่า มีการเคลื่อนไหว สูงกว่าวันก่อน ราคาสูงกว่าราคาปิดก่อนหน้า (ลูกศรสีเขียว)



Full Gap Down เกิดเมื่อราคาเปิดต่ํากว่า ราคา Low เมื่อวาน กราฟหุ้น Amazon (AMZN) ข้างล่างแสดง ในเดือน สิงหาคมวันที่ 18 (ลูกศรสีเขียว) เป็น Full Gap up ขณะที่ full gap down เกิดวันถัดไป (ลูกศรสีแดง)



Partial Gap Up เกิดขึ้นเมื่อราคาเปิดวันนี้สูงกว่าราคาปิดเมื่อวาน แต่ว่าไม่ได้สูงกว่าราคา high เมื่อวาน

กราฟต่อไปคือ หุ้น Earthlink (ELNK) ซึ่ง partial gap up ในเดือนมิถุนายนวันที่ 1 (ลูกศรสีแดง) และ เกิด Full gap up ในวันที่ 2 (ลูกศรสีเขียว)



Partial Gap Down เกิดขึ้นเมื่อราคาเปิดต่ํากว่าราคาปิดเมื่อวานแต่ว่าไม่ได้ต่ํากว่า Low ของเมื่อวาน

ลูกศรสีแดงบนกราฟ Offshore Logistics (OLG) แสดงว่าราคาเปิดต่ํากว่าราคาปิดวันก่อนแต่ว่าไม่ได้ต่ํา กว่าราคาต่ําสุด



กฏการเทรด

ในการที่จะประสบความสําเร็จในการเทรดโดยใช้ Gap สิ่งหนึ่งที่ต้องใช้คือ กฏการเข้าเทรด การออก และ สัญญาณเทรดเพื่อจํากัดความเสี่ยง ยิ่งไปกว่านั้น Gap Trading สามารถใช้กับรายสัปดาห์ด้วย หรือรายวัน หรือระหว่างวันได้ มันเป็นสิ่งสําคัญสําหรับเทรดเดอร์ระยะยาวที่ต้องเข้าใจกลไกของ Gap

แต่ละประเภทของสัญญาณเทรด สามารถนิยามได้ 8 กลยุทธ์การเทรด ซึ่งเบสิคการเทรด Gap คือ ต้องให้ ราคาได้มีช่องว่างการขยับหลังตลาดเปิดไปแล้ว 1 ชั่วโมง เราสามารถใช้การประยุกต์การเทรดกับรูปแบบ กลยุทธ์ ทั้ง 8 นี้ได้ ในช่วงก่อนตลาดเปิดแต่ว่าจะมีความเสี่ยง เมื่อคุณเปิด ออเดอร์ คุณสามารถคํานวณจุดออก จุด Trailing stop

ตัวอย่างออเดอร์ Long : คุณซื้อหุ้นที่ราคา $100 คุณตั้งจุดออกไว้ไม่เกิน 8% หรือ $92 ถ้าราคาขึ้นไปถึง 120 คุณก็ต้องขยับ Trailing stop ไปที่ $110.375 ซึ่งก็คือ 8% ของ $120 จุดออกจะขยับเพิ่มขึ้นเมื่อราคา เพิ่มขึ้น นนี้ คุณก็ต้องทําการไล่การเคลื่อนไหวของราคาพร้อมกับตั้ง Trailing หรือตั้งไว้ในใจเพื่อที่เมื่อเทรนด์กลับตัวจะได้ออกทัน

ตัวอย่างออเดอร์ Short : คุณ Sell หุ้นราคา $100 ถ้าเกิดมันขึ้น ที่ $104 เมื่อเทรนด์กลับตัว 4 เปอร์เซ็นต์ เท่ากับ คุณต้องออกจากออเดอร์ ถ้ามันลดลงเหลือ 90 คุณจะต้องคํานวณใหม่ที่ 4% สูงกว่า 90 คือ 93

ต่อไปนี้คือ กลยุทธ์ทั้ง 8 :

Full Gaps

Full Gap Up: Long

ถ้าราคาเปิดของหุ้นสูงกว่า ราคา High เมื่อวาน ให้เปิดกราฟ 1 นาทีหลังจากเวลา 10.30 และตั้ง Buy stop สูงกว่า high

Full Gap Up: Short

ถ้าเกิด Gap ขาขึ้น แต่ว่าไม่มีแรงซื้อเพียงพอทําให้ราคาเพิ่มหุ้นลดและระดับราคาต่ํากว่า ราคาเปิด เทรด เดอร์สามารถตั้งค่าจุดเข้าสําหรับออเดอร์ Sell ดังนี้:

ถ้าราคาเปิดหุ้นสูงกว่า ราคา High เมื่อวาน ให้ย้อนกลับไปที่กราฟ 1 นาที หลังจากเวลา 10:30 และตั้ง Sell Stop เท่ากับจุด Low เพื่อจะได้เทรดหลังจากตลาดเปิด

Full Gap Down: Long

เมื่อประกาศผลกําไรต่ํา ข่าวร้าย และการเปลี่ยนแปลงองค์กร จะเปลี่ยนแปลงราคาหุ้นให้ลดลงอย่างมาก การเกิด full gap down จะเกิดเมื่อราคาต่ํากว่าทั้งราคาปิดก่อนหน้า แต่ว่าต่ําที่สุดของราคา Low ก่อนหน้า เช่นเดียวกัน ซึ่งจะเรียกว่า "Dead Cat Bounce."

ถ้าราคาเปิดหุ้นต่ํากว่า ราคา Low ของเมื่อวาน ให้ตั้งค่า Long Stop เท่ากับราคา Low เมื่อวาน บวกไปอีก 2จุด

Full Gap Down: Short

ถ้าราคาเปิดต่ํากว่า ราคา Low เมื่อวาน ให้ไปที่ TF 1 นาที หลังเวลา 10:30 และตั้ง Sell Stop ต่ํากว่า Low เมื่อวานสัก 2 จุด

Partial Gaps


ความแตกต่างระหว่าง Full Gap และ Partial Gap คือ ความเสี่ยงและกําไรที่พึงได้ การเกิด Gap นั้นเกิดสูง กว่าราคา high เมื่อวานและมีการเปลี่ยนแปลงในตลาด อุปสงค์จะมีมากพอที่จะทําให้เทรดเดอร์ นักวิเคราะห์หรือนักลงทุนตัดสินใจเกี่ยวกับการเทรด รูปแบบ Full gapping ที่เกิดในหุ้นจะทําให้ราคา เคลื่อนไหวในทิศทางเดียวที่ไกลขึ้นกว่าหุ้นที่เกิดรูปแบบ partially gap อย่างไรก็ตาม แม้จะมีอุปสงค์น้อย กว่าแต่แค่พวกเทรดเดอร์ในห้องค้าก็สามารถทําให้ราคาเคลื่อนไหวสูงหรือต่ํากว่าราคาปิดก่อนหน้าได้ ซึ่ง การส่งออเดอร์ของรูปแบบ Gap แบบนี้ต้องส่งแบบทันที

ถ้ามันไม่มีแรงซื้อหรือขายมากพอหลังจากเกิด Gap ราคาจะย้อนกลับอย่างรวดเร็ว ซึ่งการเข้าเทรดแบบ partially gapping เราต้องใส่ใจเป็นพิเศษและตั้งกรอบ Trailing ให้แคบลงเหลือประมาณ 5-6%

Partial Gap Up: Long

ถ้าราคาเปิดของหุ้นสูงกว่าราคาปิดเมื่อวานแต่ว่าน้อยกว่าราคา high เงื่อนไขนี้จะเข้าสู่ Partial Gap Up กร บวนการสําหรับการเข้าเทรด Long เป็นเช่นเดียวกับ Full Gaps คือไปที่ TF 1 นาทีหลังจากเวลา 10:30 และ ตั้ง Buy Stop สูงกว่าราคา high ของช่วงเวลาก่อนหน้า

Partial Gap Up: Short

การเทรด Short ก็เหมือนกับเทรด Full Gap คือ ไปที่ TF 1 นาทีหลังเวลา 10:30 และตั้ง Sell Stop ต่ํา กว่าราคา Low ของช่วงเวลาก่อนหน้า

Partial Gap Down: Long

ถ้าราคาเปิดต่ํากว่าราคาปิดเมื่อวาน ให้ไปที่กราฟ 1 นาทีหลังเวลา 10:30 และตั้ง Buy Stop ให้สูงกว่า high ในช่วงเวลาก่อนหน้าเช่นเดียวกัน

Partial Gap Down: Short

ส่วนกระบวนการสําหรับ partial gap down ก็เหมือนกับ Full Gap Down คือไปที่ TF 1 นาทีหลังเวลา 10:30 แล้วตั้ง Sell Stop ต่ํากว่าราคา Low ของช่วงเวลาก่อนหน้า

ถ้าราคาเปิดต่ํากว่าราคาปิดของเมื่อวาน ตั้ง Sell Stop ให้ต่ํากว่าราคา Low ของช่วงเวลาก่อนหน้า

ถ้าปริมาณการเทรดไม่เพียงพอวิธีที่ปลอดภัยที่สุดในการเทรด Gap คือ รอจนกระทั่งราคาเกิด Break Outหรือราคา Low หรือ High

End-of-day Gap Trading

ในกลยุทธ์ Gap Trading Strategies ทั้งหมดสามารถใช้กับการเทรดแบบ การเทรดแบบสิ้นวัน end-of-day สามารถดูหุ้นว่าพรุ่งนี้จะเป็นอย่างไร การเพิ่มขึ้นของปริมาณหรือว่าหุ้น จะเกิด Gap up หรือ Down ซึ่งบอก ทิศทางการเคลื่อนไหวในทิศทางเดียวกัน หุ้นที่ตัดข้ามแนวด้านให้สัญญาณเทรดที่น่าเชื่อถือ เช่นเดียวกัน สัญญาณ Sell จะเกิดกับหุ้นที่ทะลุแนวรับ

Modified Trading Method คืออะไร

Modified Trading Method ประยุกต์ใช้กับ Full and Partial Gap ทั้ง 8 แบบข้างบน ความต่างก็คือ แทนที่จะ รอให้ราคาเกิดเบรคเอาท์ กับราคาที่ตั้งไว้ให้เข้าเทรดตรงกลางของจุด Rebound สิ่งที่ต้องใช้ในการเทรด แบบนี้คือ หุ้นควรจะอย่างน้อยมีการเคลื่อนไหวปริมาณเฉลี่ยคิดเป็น 2 เท่าของปริมาณเฉลี่ยของ 5 วันที่ ผ่านมา ซึ่งวิธีการนี้เหมาะกับคนที่ชํานาญกับรูปแบบทั้ง 8 เนื่องจากปริมาณการเทรดมหาศาลอาจจะทําให้ เกิดการกลับตัว เราต้องใช้การตั้ง Stop loss ไว้ด้วย

Modified Trading Method: Long

ถ้าราคาเปิดสูงกว่า ราคา high เมื่อวาน เปิดกราฟ 1 นาที หลังเวลา 10:30 และตั้งค่า Long Stop เท่ากับ ราคา เฉลี่ยของราคาเปิดและราคา high ในกรอบช่วง 1 ชั่วโมงก่อนหน้า ซึ่งกระบวนการนี้ให้ดูปริมาณการเทรด เฉลี่ยของ 5 วันก่อนหน้าด้วย

Modified Trading Method: Short

ถ้าราคาหุ้นต่ํากว่า ราคา Low เมื่อวาน ให้ดูกราฟ 1 นาทีหลังจากเวลา 10:30 และตั้ง Long Stop เท่ากับราคา เฉลี่ยของราคาเปิดและราคา Low ในชั่วโมงแรก โดยใช้ปริมาณในการช่วยตัดสินใจเช่นเดียวกัน

วิธีการนี้ใช้ได้ผลเพียงใด ?

พูดง่าย ๆ กลยุทธ์ Gap Trading Strategies นั้นเป็นกลยุทธ์ที่ออกแบบมาสําหรับเหตุการณ์เฉพาะ Trailing Stop จะจํากัดการขาดทุนและป้องกันกําไรของเราไว้ กระบวนการที่ง่ายที่สุดในการตัดสินความสําเร็จของ การเทรดนี้คือ การเทรดโดยใช้กระดาษก่อน การเทรดใช้กระดาษ ไม่ได้มีเงินจริงเข้ามาเกี่ยวข้อง แต่ว่า เขียนการส่งคําสั่งลงไป ทั้งสัญญาณเข้าออก แล้วลบค่าคอมมิชชั่น ต้นทุนต่าง ๆ ออกด้วย

Gap trading มันค่อนข้างง่าย คุณ ไม่ต้องไปหารูปแบบต่าง ๆ ของหุ้น แต่ว่าจะต้องทํากําไรได้โดยให้ ขาดทุนน้อยที่สุดโดยตั้ง Stop loss สิ่งสําคัญที่สุดคือ ต้องทํากําไรได้สม่ําเสมอ มากกว่าที่จะกลัวตกรถแล้วไล่ตามราคา